Με μικτά πρόσημα ολοκλήρωσαν τη συνεδρίαση της Παρασκευής οι βασικοί δείκτες της Wall Street, σε ένα ήπιο φινάλε μιας ιδιαίτερα έντονης εβδομάδας για τις αγορές. Οι αποδόσεις των αμερικανικών κρατικών ομολόγων αναφοράς ξεπέρασαν το 5%, ενώ οι τιμές του πετρελαίου υποχώρησαν από τα υψηλά της ημέρας, παραμένοντας ωστόσο πάνω από τα 100 δολάρια το βαρέλι και διατηρώντας στο επίκεντρο τις ανησυχίες για τον πληθωρισμό.
Οι επενδυτές έφτασαν στο τέλος μιας εβδομάδας που ουσιαστικά χωρίστηκε σε δύο φάσεις: αρχικά, η αγορά κινήθηκε υπό την έντονη αναμονή για την ευρέως αναμενόμενη αύξηση των επιτοκίων από την Ομοσπονδιακή Τράπεζα των ΗΠΑ (Fed) και στη συνέχεια προσπάθησε να αποτιμήσει τις επιπτώσεις της απόφασης.
Η άνοδος των μετοχών του κλάδου των ημιαγωγών συνέβαλε στο να αποφευχθούν ισχυρότερες απώλειες στις αμερικανικές μετοχές.
«Είναι σχεδόν σαν όλοι να έφτασαν στο τέλος της εβδομάδας εξαντλημένοι από όλη αυτή τη δραστηριότητα και να αποφάσισαν να κινηθούν πιο συγκρατημένα», δήλωσε ο Chuck Carlson, διευθύνων σύμβουλος της Horizon Investment Services στην Ιντιάνα.
Όπως σημείωσε, αρκετοί επενδυτές προσπαθούν να εκτιμήσουν όχι μόνο τις βραχυπρόθεσμες συνέπειες των κινήσεων της Fed, αλλά και τις μακροπρόθεσμες επιπτώσεις της πολιτικής που ενδέχεται να ακολουθήσει η κεντρική τράπεζα στις αγορές μετοχών και ομολόγων.
Παράλληλα, σύμφωνα με τον Carlson, οι επενδυτές εμφανίζονται απρόθυμοι να αναλάβουν ισχυρές θέσεις ενόψει του Σαββατοκύριακου, καθώς απρόβλεπτες εξωτερικές εξελίξεις θα μπορούσαν να προκαλέσουν έντονες διακυμάνσεις στις αγορές κατά την έναρξη της επόμενης εβδομάδας.
Πάνω από τα 100 δολάρια το πετρέλαιο
Οι ανησυχίες για τον πληθωρισμό παρέμειναν έντονες, καθώς το αργό πετρέλαιο διατηρήθηκε πάνω από τα 100 δολάρια το βαρέλι. Ωστόσο, οι τιμές υποχώρησαν από τα υψηλά της συνεδρίασης μετά την είδηση ότι η Κίνα, κατόπιν αιτήματος της Σαουδικής Αραβίας, ζήτησε από το Ιράν να περιορίσει τις επιθέσεις των ανταρτών Χούθι στις πετρελαϊκές υποδομές της Σαουδικής Αραβίας.
Η εκτόξευση των τιμών του πετρελαίου έχει οδηγήσει τις τιμές του ντίζελ σε επίπεδα-ρεκόρ, εξέλιξη που αναμένεται να μεταφραστεί σε ευρύτερες πληθωριστικές πιέσεις, αυξάνοντας μεταξύ άλλων το κόστος στην αγροτική παραγωγή και στις μεταφορές.
«Η αγορά φαίνεται να συνδέεται στενά με τις κινήσεις των τιμών του πετρελαίου. Όταν αυτές κινούνται υψηλότερα, έστω και για μικρό χρονικό διάστημα, βλέπουμε μεγαλύτερη πίεση στην αγορά», ανέφερε ο Carlson.
Οι κεντρικές τράπεζες αυξάνουν τα επιτόκια
Οι κεντρικές τράπεζες διεθνώς έχουν εισέλθει σε κύκλο αυστηρότερης νομισματικής πολιτικής, επιχειρώντας να περιορίσουν τις πληθωριστικές πιέσεις που έχουν ενισχυθεί από τον πόλεμο με το Ιράν.
Η Τράπεζα της Ιαπωνίας αύξησε τα επιτόκια στο υψηλότερο επίπεδο των τελευταίων 31 ετών, ακολουθώντας τις κινήσεις της Fed και της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας, σε μια προσπάθεια να αντιμετωπιστεί ο επίμονος παγκόσμιος πληθωρισμός.
Εξαίρεση αποτέλεσε η Τράπεζα της Αγγλίας, η οποία διατήρησε αμετάβλητα τα επιτόκια, προειδοποιώντας ωστόσο ότι ενδέχεται να προχωρήσει σε νέες αυξήσεις στο μέλλον.
Σύμφωνα με το εργαλείο FedWatch της CME, οι χρηματοπιστωτικές αγορές προεξοφλούν πλέον πιθανότητα άνω του 50% για ακόμη μία αύξηση επιτοκίων από τη Fed στη συνεδρίαση του Οκτωβρίου. Το αντίστοιχο ποσοστό ήταν 42,5% την περασμένη Παρασκευή και μόλις 7,2% έναν μήνα νωρίτερα.
Μικτές επιδόσεις για τους βασικούς δείκτες
Με βάση τα προκαταρκτικά στοιχεία, ο S&P 500 ενισχύθηκε κατά 11,53 μονάδες ή 0,12%, στις 7.647,19 μονάδες.
Ο Nasdaq Composite σημείωσε άνοδο 92,72 μονάδων ή 0,35%, στις 26.511,01 μονάδες.
Αντίθετα, ο Dow Jones Industrial Average υποχώρησε κατά 114,74 μονάδες ή 0,22%, στις 51.663,30 μονάδες.
Στο επίκεντρο Berkshire Hathaway και Xenon Pharmaceuticals
Η Berkshire Hathaway ανακοίνωσε ότι ο Warren Buffett θα αποχωρήσει από τη θέση του προέδρου και θα αναλάβει ρόλο επίτιμου προέδρου, εννέα μήνες μετά την παράδοση της θέσης του διευθύνοντος συμβούλου στον Greg Abel.
Ισχυρές απώλειες κατέγραψε η Xenon Pharmaceuticals, μετά την προσωρινή αναστολή της ένταξης ασθενών σε κλινικές μελέτες για ένα πειραματικό φάρμακο που προορίζεται για τη θεραπεία της μείζονος κατάθλιψης και της διπολικής διαταραχής. Η απόφαση ελήφθη μετά από αναφορές για παρενέργειες.
Αντίθετα, σημαντική άνοδο σημείωσαν οι εταιρείες που συνδέονται με την αγορά κρυπτονομισμάτων, μεταξύ των οποίων οι Coinbase, Strategy και Robinhood, καθώς η τιμή του bitcoin κινήθηκε υψηλότερα.
Η αυξημένη μεταβλητότητα προς το τέλος της συνεδρίασης αποδόθηκε εν μέρει και στη λήξη τριμηνιαίων συμβολαίων παραγώγων που συνδέονται με μετοχές, δικαιώματα προαίρεσης σε δείκτες και συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης. Η συγκεκριμένη διαδικασία είναι γνωστή στις αγορές ως «triple witching» και συχνά συνοδεύεται από αυξημένους όγκους συναλλαγών και μεγαλύτερες διακυμάνσεις.